NASD apunta a 12 mil millones de naira en emisión de derechos para financiar el impulso tecnológico y la expansión del mercado
La Asociación Nacional de Distribuidores de Valores (NASD), la bolsa de valores extrabursátil de Nigeria, ha lanzado una emisión de derechos por valor de 12.000 millones de naira para fortalecer su base de capital y posicionarse para su próxima fase de crecimiento como bolsa compuesta.
El presidente de NASD, Kenechi Ezezika, reveló el fundamento estratégico de la recapitalización, describiéndola como un momento crucial en la evolución de la Bolsa.
La oferta comprende 480 millones de acciones ordinarias de N1 cada una, a N25 por acción, y los accionistas tienen derecho a cuatro acciones nuevas por cada cinco acciones existentes que posean en la fecha de calificación.
Si se suscribe en su totalidad, la oferta aumentará 12 mil millones de naira en ingresos brutos y brindará a la NASD capacidad adicional para invertir en tecnología, infraestructura, talento e iniciativas de desarrollo de mercado.
NASD apunta a una expansión del mercado impulsada por la tecnología:
Ezezika dijo que el aumento de capital proporcionaría la capacidad necesaria para la próxima fase de crecimiento de NASD a medida que las expectativas del mercado en torno a la eficiencia, la transparencia y la tecnología continúan cambiando.
- «Esta transacción tiene como objetivo desarrollar la capacidad que NASD necesita para su próxima fase de crecimiento».
- Dijo que los mercados de capitales están evolucionando rápidamente, mientras que los emisores e inversores esperan cada vez más mercados que sean eficientes, transparentes y respaldados por tecnología sólida.
- El director general y director general en funciones, Arese Ugwu, describió la recapitalización como una inversión institucional y no simplemente como un requisito regulatorio.
- Ugwu dijo que el capital respaldaría la inversión en infraestructura, tecnología y talento necesarios para profundizar la participación de mercado, desarrollar nuevos mercados y fortalecer la NASD como plataforma para la formación de capital.
Ugwu también destacó la transición de la NASD al estatus de bolsa compuesta como catalizador para ampliar su papel en el ecosistema del mercado de capitales de Nigeria y servir a una gama más amplia de emisores e inversores.
Cómo NASD implementará los recursos de Rights Issue:
Se espera que la oferta de 12 mil millones de naira genere ingresos netos de aproximadamente 11,724 mil millones de naira, después de los costos de transacción estimados en 275,875 millones de naira. La NASD esbozó una estrategia de implementación de tres partes para los fondos.
- Se asignarán 3.250 millones de naira, que representan el 27,08% de los ingresos netos, al capital de trabajo durante 18 meses.
- Se utilizarán 300 millones de naira, que representan el 2,50%, para sistemas de comercio en la nube y soporte durante 12 meses.
- Se asignarán 8.174 millones de naira, que representan el 68,12%, a inversiones de cartera para el desarrollo del mercado.
- La asignación enfatiza la infraestructura tecnológica al tiempo que reserva la mayoría de los recursos para futuras iniciativas de desarrollo de mercado e inversiones estratégicas.
- Anchoria Capital Group lidera la oferta de derechos como emisor principal, mientras que Greenwich Capital Markets Limited, Capital Bancorp Plc y Capital Assets Limited actúan como emisores conjuntos.
Sujeta a la aprobación regulatoria, la oferta se abrirá el lunes. El director general de Anchoria Capital Group, Sam Chidoka, dijo que la compañía trabajaría para garantizar un proceso eficiente y una amplia participación de los accionistas, mientras que la directora general de Anchoria Advisory, Damilola Titiladunola, confirmó la fecha de apertura el lunes, pendiente de la aprobación regulatoria final.
Posiciones NASD para el crecimiento de divisas compuestas:
Si se suscribe en su totalidad, la emisión de derechos aumentará las acciones emitidas de NASD de 600 millones a 1.080 millones de acciones ordinarias.
- Al precio de emisión de N25, la base de acciones ampliada implica una capitalización de mercado posterior a la emisión de N27 mil millones.
- La recapitalización señala el enfoque de la NASD en el impulso de recuperación del mercado de capitales resaltado en el material proporcionado, incluida la IPO de Dangote, la inclusión del FTSE Russell y los recientes recortes de tasas del CBN.
- La asignación del 68,12% a inversiones de cartera también brinda a NASD flexibilidad para buscar futuras oportunidades de desarrollo de mercado, incluidas adquisiciones, asociaciones o expansiones de plataformas, según lo justifiquen las condiciones del mercado.
Para los accionistas existentes, la emisión de derechos de cuatro por cinco ofrece la oportunidad de mantener su propiedad proporcional al asumir su derecho, mientras que la base ampliada de accionistas aumenta el número de acciones emitidas en un 80%.
